安盛出售所持泰康人寿股权首轮竞标在即
本文来源于《财经网》 2009年11月03日 20:12 卖方财务顾问已向30多家潜在投资者发出要约,PE目前对交易显示出较强兴趣
【《财经网》北京专稿/记者 陈慧颖】法国保险公司安盛(AXA)悉数出售所持中国泰康人寿保险股份有限公司(下称泰康人寿)的股权交易,将于本周五(11月6日)开始第一轮竞标。但后续竞标安排未有时间表。
身为卖方财务顾问的摩根士丹利已向30多家潜在投资者发出要约,目前私募股权投资者对交易显示出较强兴趣。
有中介机构分析,国内大型非金融机构可能参与上述竞标。据媒体报道,淡马锡、KKR和百仕通等投资机构有意加入竞标。
泰康人寿2008年保费收入为577亿元,税后利润超过17亿元,在中国寿险市场居第四位。安盛是泰康人寿最大的单一股东,此次安盛计划全部出售所持泰康人寿15.6%的股份。市场估计这一交易金额可能会达到10亿美元。有分析师认为,与同类公司比较,泰康市值匡算可以达到100亿-150亿美元,也就是上述交易价格在10亿美元之上仍有竞价空间。
一位考虑参与竞标的私募股权投资基金负责人表示,目前形成以私募股权投资基金为主的买家构成,与泰康的股权结构不无关系。虽然受让安盛持有的股份可以成为泰康最大的单一股东,但并不足以对泰康施加影响力,因此,上述交易标的恐怕不能成为金融机构战略投资的标的。
泰康人寿网站信息显示,该公司共有19家股东,其中还包括中国对外贸易运输(集团)总公司、物美控股集团有限公司、中国嘉德国际拍卖有限公司、新政泰达投资有限公司等公司。
2006年,安盛斥资100亿美元收购瑞士信贷集团旗下的丰泰保险公司, 并接收了丰泰保险在华财险业务以及在泰康人寿的股权投资。■
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